净稳定融资比率的影响因素及对银行利润的影响研究——基于美国商业银行动态面板数据的实证检验

摘要：

净稳定融资比率(Net Stable Funding Ratio,简称NSFR)是巴塞尔银行监督管理委员会自2010年提出的用于监测商业银行期限转换风险的重要指标,但NSFR在我国却迟迟未能落地.基于巴塞尔Ⅲ的测算要求,笔者选取2002-2015年美国134家具备时间连续性的商业银行的NSFR进行测算,并通过实证检验探索了NSFR的影响因素以及潜在实施影响,以期为NSFR指标在中国的落地实施提供可用的经验与借鉴.实证结果表明,净稳定融资比率受资本比率、资产规模、商业模型、经济增长、金融结构以及危机变量综合影响,并对商业银行利润水平带来一定程度负向影响.这也意味着我国商业银行在未来NSFR监管落地过程中将面临一定盈利承压,同时笔者对NSFR影响因素的分析也有助于探究银行融资结构调整与经营转型之路.

关键词：巴塞尔Ⅲ、净稳定融资比率、动态面板数据、决定因素分析、银行利润

分类号：F830.33(金融、银行)

资助基金：中央财经大学研究生科研创新基金201404

在线出版日期：2017-04-11（万方平台首次上网日期，不代表论文的发表时间）

页数：共11页

页码：37-47