基于降雨指数的天气衍生品定价研究

摘要：

天气衍生品是利用金融手段管理天气风险的创新工具,我国不同区域的天气特征差别很大,对天气衍生产品有不同的需求.文章针对南方夏季多雨的气候特征,设计降雨指数衍生品以管理降雨异常风险;并建立SARIMA模型对降雨指数期权进行定价,分析该期权管理天气风险的适用性.结果表明:SARIMA模型可以模拟各季节性降雨量的特征,对降雨量进行预测,根据降雨指数进行期权定价,且降雨指数期权可以有效降低降雨异常带来的经济损失.

关键词：降雨指数、天气衍生品、SARIMA模型、期权定价

分类号：F832.5(金融、银行)

在线出版日期：2023-06-27（万方平台首次上网日期，不代表论文的发表时间）

页数：共6页

页码：22-27