交叉套期保值能规避市场风险吗? ——以青山伦镍逼仓事件为例

摘要：

大宗商品价格波动常态化要求企业利用期货市场进行套期保值来管理大宗商品价格波动风险,但我国期货市场上市品种有限,有些企业没有对应商品的期货合约而难以套期保值,而交叉套期保值在某种程度上可以规避市场价格风险.本文以青山伦镍逼仓事件作为案例,分析青山伦镍卖空交易策略及交叉套期保值的动因,透视交叉套期保值面临的数量风险、交割风险等,模拟分析青山伦镍保证金、浮亏、交割过程.企业应用期货交叉套期保值的目的在于最大限度地规避市场风险,案例经验教训也为实体企业境外从事期货套期保值进行风险管理提供借鉴.

关键词：交叉套期保值、价格风险、交割风险、商品期货、青山伦镍事件

分类号：F830.9;F740.3;F224

在线出版日期：2023-03-17（万方平台首次上网日期，不代表论文的发表时间）

页数：共8页

页码：44-51