基于GARCH模型的BRENT原油价格波动性分析

摘要：

本文使用GARCH模型对BRENT原油现货2007年6月4日至2012年5月22日的日收盘价格进行了统计拟合分析,得到了其收益率序列具有尖峰厚尾、异方差性、波动持久性、群聚性、杠杆效应等主要特征,这表明了外部因素对原油价格的冲击较大,投机因素较强,收益率与风险不一定成正比.

关键词：BRENT原油、ARMA模型、GARCH模型、波动性

分类号：F224;F407.22(经济计算、经济数学方法)

资助基金：北方民族大学自主科研基金2012XYC032

在线出版日期：2012-11-16（万方平台首次上网日期，不代表论文的发表时间）

页码：29-30