不同借贷利率下的欧式外汇期权定价的保险精算方法

摘要：

本文在假定借贷利率大于或等于债券利率,股票的期望收益率、波动率和红利率都随时间变化的情况下,利用保险精算法给出欧式看涨和看跌期权的定价公式.同时根据借贷利率对期权价格的影响,得到欧式看涨和看跌期权价格的显示解,以及两者之间的平价关系.进一步把结论推广扩展到欧式外汇期权的定价关系,并进行相应的灵敏度分析.

关键词：借贷利率、保险精算、灵敏度分析、期权定价

分类号：F840;F224(保险)

在线出版日期：2012-08-16（万方平台首次上网日期，不代表论文的发表时间）

页码：199-200,202