IF1006与沪深300:谁引导谁?

摘要：

本文首先介绍了期货价格与现货价格关系的主要理论及研究现状,然后利用协整检验、Granger因果检验、GS模型以及误差修正模型对上海、深圳期货交易所沪深300指数与IF1006合约价格进行了实证分析,发现期货滞后价格对现货价格有引导关系,而现货滞后价格对期货价格没有引导关系,利用GS模型发现期货价格在价格发现功能中起主要作用.

关键词：协整检验、Granger因果检验、期货价格、现货价格

分类号：F8(财政、金融)

资助基金：教育部春晖计划项目基金Z2006-1-65001

在线出版日期：2011-03-23（万方平台首次上网日期，不代表论文的发表时间）

页码：33-34