正态分布下期货套期保值VaR风险的敏感度分析

摘要：

本文把风险价值(Vahe-at-Risk,简记为VaR)计量技术应用于期货套期保值.并且分析期货套期保值VaR的敏感性.在正态分布下,分空头期货套期保值和多头期货套期保值两种情况.导出期货套期保值VaR关于期货头寸的一阶、二阶变化率,并解释其经济意义,为套期保值者根据期货套期保值VaR的敏感程度增减期货头寸提供指导.

关键词：期货、套期保值、正态分布、风险价值、敏感度

资助基金：广东省自然科学基金项目7004584;广东商学院校级科研项目06YJRC09.本项目获广东省电子商务市场应用技术重点实验室支持

在线出版日期：2008-09-23（万方平台首次上网日期，不代表论文的发表时间）

页数：共3页

页码：27-29