SAHARA效用函数下的保险人的最优投资策略

摘要：

在本文中,我们考虑带有SAHARA效用函数的保险人的最优投资策略,目标是最大化其终端财富效用.这类效用函数拥有非单调的绝对风险厌恶,比CARA和CRRA效用函数更加灵活.在风险过程和股票过程分别由布朗运动和几何布朗运动刻画的情形下,我们采用鞅方法分别得到了临界值为常数和临界值动态服从一个明确过程的情况下的显示解.最后,我们证明最优投资策略是状态独立的.

关键词：最优投资策略、SAHARA效用函数、保险人、鞅方法

所属期刊栏目：36

分类号：O29;O232;O211.9(应用数学)

资助基金：The project was supported by the National Natural Science Foundation of China Grant No.11601320

在线出版日期：2020-08-14（万方平台首次上网日期，不代表论文的发表时间）

页数：共16页

页码：181-196