基于VaR约束不允许卖空的均值-方差投资组合优化

摘要：

提出基于风险价值(VaR)约束且不允许卖空的均值-方差投资组合模型,结合序列二次规划方法和不等式组的旋转算法,计算出不同最低收益率所对应的最优投资策略.采用实例验证了上述算法的有效性,并证明在一定条件下,引入VaR约束条件可以降低投资风险.

关键词：投资组合、卖空、风险价值、序列二次规划、旋转算法

所属期刊栏目：35

分类号：F830.91(金融、银行)

资助基金：教育部人文社会科学研究资助项目08JC630062;湖北省社会科学基金"十一五"规划资助项目[2010]102;湖北省自然科学基金资助项目2010CDB03304

在线出版日期：2012-05-15（万方平台首次上网日期，不代表论文的发表时间）

页数：共4页

页码：73-76