具有随机基准和不足概率风险测度的动态投资组合模型

摘要：

文章在Black-Scholes型金融市场下,通过随机基准,定义一种新的风险测度不足概率来度量投资组合的风险.首先建立了通过不足概率进行风险控制的两个投资组合模型.进一步综合考虑风险和收益的关系,建立了以最大化期望相对终端财富为决策目标,以不足概率约束进行风险控制的投资组合模型.利用随机分析方法和非线性规划理论,给出了最优投资策略的显式表达式.

关键词：动态投资组合、基准、不足概率、最优投资策略

分类号：F224(经济计算、经济数学方法)

在线出版日期：2014-08-19（万方平台首次上网日期，不代表论文的发表时间）

页码：43-46