GARCH类模型和状态空间模型波动率预测评价

摘要：

GARCH类模型和状态空间模型已经广泛运用于波动率的预测,但对模型的预测表现进行评价却受到了忽视,其主要原因是缺乏合适的衡量标准.文章首先运用GARCH类模型和状态空间模型对上证指数收益率进行了全面的估计及预测,然后以已实现波动率作为波动率预测的评价标准,通过M-Z回归评价GARCH类模型和状态空间模型的波动率预测表现.

关键词：GARCH、状态空间、已实现波动率、M-Z回归

分类号：F224.9(经济计算、经济数学方法)

资助基金：黑龙江省自然科学基金资助项目G200815

在线出版日期：2009-10-30（万方平台首次上网日期，不代表论文的发表时间）

页数：共3页

页码：118-120