基于复合分数泊松模型的台风风暴潮债券定价

摘要：

为描述我国台风风暴潮发生时间间隔的记忆特性,采用一类新型风险模型——复合分数泊松模型刻画台风风暴潮风险,并研究台风风暴潮债券的定价问题.通过蒙特卡罗模拟方法,得到累积损失分布的概率解,并运用Wang两因素定价模型给出了我国台风风暴潮灾害债券价格问题.结果表明:随着期限的增加,债券价格出现单调减、先增后减或单调增等多种变化趋势,与记忆参数密切相关.这为更准确地评估我国台风风暴潮巨灾风险及其债券的科学定价提供了理论支持.

关键词：Mittag-Leffler分布;复合分数泊松过程;蒙特卡罗模拟;台风风暴潮债券

所属期刊栏目：49

分类号：O212;F840(概率论与数理统计)

资助基金：安徽省高校自然科学研究重点项目;教育部人文社会科学研究青年基金项目

在线出版日期：2021-12-30（万方平台首次上网日期，不代表论文的发表时间）

页数：共8页

页码：34-41