中国商业银行面临的金融压力及其传导机制分析

摘要：

通过构建中国四大金融市场的金融压力指数,并运用Geweke分解检验法分析中国商业银行面临的金融压力及其传导机制,结果表明,目前商业银行压力呈上升趋势,债券、股票市场压力有与其相似的波动趋势,而外汇市场压力没有这种相似的波动趋势.商业银行压力与债券市场压力和股票市场压力之间存在显著的传导效应；而商业银行压力与外汇市场压力之间不存在显著的传导效应.缓解当前商业银行面临的金融压力,不仅应防范商业银行自身风险,还应在短期内防范债券市场压力加剧,长期内防范股票市场压力加剧.

关键词：金融压力、传导机制、Geweke分解检验

所属期刊栏目：27

分类号：F830.33(金融、银行)

资助基金：国家自然科学基金;全国优秀博士论文资助项目;教育部人文社会科学研究项目

在线出版日期：2012-10-29（万方平台首次上网日期，不代表论文的发表时间）

页码：93-102