股权风险溢价理论研究综述——以C-CAPM模型为主线

摘要：

西方针对股权溢价的理论研究在各类实证“异象”中不断发展,对股权风险溢价的理解也因此不断深化和多样化.其中,具备较强生命力的研究发展方向围绕标准C-CAPM模型对现实溢价解释力不足的原因展开,通过放松标准模型过强的假设而对其进行扩展.从文献梳理来看,改进效用函数假设、改进完全市场假设、改进无摩擦市场假设,以及改进经纪人理性假设的研究,推动着股权风险溢价理论的前进,共同构筑了现代资产定价理论研究体系.

关键词：股权风险溢价、资产定价模型、经济学理论研究方法

分类号：F832.5(金融、银行)

资助基金：教育部人文社会科学重点研究基地重大项目11JD790046

在线出版日期：2013-12-06（万方平台首次上网日期，不代表论文的发表时间）

页数：共6页

页码：42-47