基于期权定价方法的商品期货便利收益研究

摘要：

为了比较交换期权方法与看涨期权方法计算便利收益的适用性，在分析商品期货的便利收益对期货的定价和套期保值功能影响的基础上，以4种商品期货为研究对象，构建了 VAR计量经济学模型。研究发现，交换期权定价方法适用于计算铝和锌期货的便利收益，看涨期权定价方法适用于计算玉米和豆油期货的便利收益。

关键词：便利收益、看涨期权、交换期权、VAR模型

分类号：O211.9;F832.5(概率论与数理统计)

资助基金：国家自然科学基金71101033,71001015;广西自然科学基金2012GXNSFAA053013,2012GXNSFAA053002;中国博士后基金13R21414700;上海市博士后基金2013M540372

在线出版日期：2014-09-23（万方平台首次上网日期，不代表论文的发表时间）

页数：共6页

页码：319-324